P2P暴雷投回银行理财？不存在的。享受了好的东西

文/麦芽糖

小猪理财、惠农聚宝，

这两个平台，

后台小伙伴连刷了好几条信息来问麦芽

。在这暴雷行情下，情绪甚是焦虑。

事实上网贷绝大部分投资人都在赚钱。麦芽也一再主张大头资金往一线、头部平台去。

是没有这样的稳靠平台投吗？

不是的。

是人一旦拿惯了高收益，很难接受一线平台鸡肋的收益。

就像投了P2P，再不愿投回银行理财一样。

因此，这种追求高收益又排斥风险而不得，才是人焦虑的根本。

这种焦虑没办法缓解。只能自己去蹚。

来说这两家平台。

小猪理财。

是一家江西平台。这家平台2015年3月上线，运营3年多一点。

在平台运营的前两年，几乎默默无闻。2017年3月后，平台待收开始直线飙升。1亿的待收，3个月干到10亿。

如今一直徘徊在这个水平。

麦芽大致搜了这家平台的资料：舆论基本没啥大负面，但也没啥大亮点。

背景国资增信力，不强；团队草根；业务定在细分的建筑行，但放贷类型基本都属主流传统业务。

比如建筑、建材的上下游企业应收账款借款（供应链金融）、工程承包贷、小微企业贷和包工头投标保证金借款。

要评价，这家平台是：各方面都比较平庸的典型。

这么有人气，大概是：平台主打的3月短期标，吸引人。年收益率12%。短小精悍、收益高。

对于胆小只想投短标来寻找安全感的投资人来说，正对胃口。

说说麦芽的疑虑点吧：

1）只占10%的国资“永州市第二市政工程公司”。占股不多，且本身为地级市国资，增信不强。

2）平台现在的业务分部为：

建材供应链51.98%、精英担保贷27.49%、项目承包贷14.8%、企业经营贷5.73%.小微企业贷为0.（数据来自平台运营数据披露）

企业经营贷，实际也是以应收账款为参考，实质更偏企业信用贷；精英担保贷，更多是包工头投标为筹集保证金做的借款。

项目承包贷，以项目承包为参考做的信用借款，相当于企业信用贷。

因此，业务是相对风险大的。

再有平台借款资料披露比较小，打码比较严重。可以用来判断的信息比较少。

或许，这家平台有不错接触到市政建设工程类领域资源，但风险比较模糊。

又对于87年的平台草根老板游科勤，平台10亿的待收已然压力不小。

所以，不甚推荐这家平台。

不用问可投多长时间。着实没法判断具体的点。

惠农聚宝。

惠农聚宝，2015年7月上线。运营的三年几乎没啥知名度。

因此，麦芽第一眼看到这家平台90天（3月）标的7.8%的收益率，12月才有11%的收益。

内心是拒绝的。这样的收益，配上这边缘知名度，有啥好投的？！

但细看业务，就知道原因了。

平台业务做的领域是风控极难、还不太挣钱的三农信贷领域。

买种子的农户，能支付多高利息？？再有，农户基本很少受信用约束，房产没法变现、基本也不巴望能在银行借到钱。

利息高了，农作物没收成了，都容易违约。

根基上，这类业务给的利息就高不了。这就是这家平台知名度小，却利息同样不高的原因。

此外，这家平台几乎没背景。平台股权构架为：老板陈景涛51%直接占股。

另有一法人股东：黑龙江葆隆控股有限责任公司。占股49%。但追溯上去，这家公司的实际控制人同为陈景涛。

因此，可以说惠农聚宝就是老板陈景涛100%实控。

要说兜底能力，是非常弱的。

平台最大的亮点，或就在于：老板陈景涛清华大学五道口的出身，没有去投行。而是在黑龙江大庆市杜蒙统计局任职。

干的都是：各类农、商、经济数据的调查与统计。

还有平台风控总监魏涛，其曾任黑龙江大庆市农村村委会，先后担任助理会计、组织委员、宣传委员、村民小组长、村委会副书记等职务，扎根农业一线12年。

这种履历，对农业生产、农产品加工、农产品销售都有极为接地气的了解，对三农信贷业务风控极为有利。

因此，这家平台做三农业务，是在专业性上有不错的逻辑的。

再有的是：这家平台UI设计不错、合规备案信息呈列比较清晰。

跑路的风险很低。

但碍于平台较弱的背景、不容易风控的农业信贷业务。还是保守的建议小部分参与。毕竟利息也不高。

观点供大家参考。

好啦。今天就这样啦。大家周末愉快。